Что такое технический анализ на рынке форекс
Для начинающих трейдеров, которые не очень хорошо разбираются в фундаментальных факторах, будет полезен теханализ. Это лучший способ начать свой путь в торговле.
Технический анализ на рынке форекс — совокупность методов прогнозирования ценового движения на основе фигур, линий и индикаторов. За каждым инструментом стоят такие показатели, как спрос и предложение, поведение продавцов и покупателей, деньги крупных участников. Уже десятки лет его базовые принципы остаются актуальными.
В начале обучения можно использовать автоматические анализаторы форекс, которые сами ищут точки входа и объясняют их логику. Но чем больше аспектов будет знать трейдер, тем лучше станет его торговая стратегия.
История появления технического анализа
Родоначальником такого подхода считается Чарльз Доу, который описал принципы своей торговли в журнале Wall Street еще в XIX веке. Он рассказал о циклическом движении цены, зависимости трендов от объемов и использовании индексов. Позже, в 30-е годы ХХ века, были опубликованы «Волновая теория» Ральфа Эллиотта, сразу 5 трудов Уильяма Ганна. Также стал известен метод Вайкоффа, основанный на изучении объемов.
Расцвет теханализа пришелся на конец ХХ века. В это время, кроме публикаций Билла Вильямса и Стива Нисона, начали появляться первые ассоциации аналитиков: MTA, AAPTA и многие другие. Под теханализ адаптировали огромное количество математических и статистических концепций. Благодаря этому сейчас трейдерам доступно большинство базовых инструментов.
Последним этапом развития стала торговая концепция Price Action. Она основана на том, что график — лучший индикатор. Цена двигается по одним и тем же паттернам. По сути, в Price Action нет ничего нового. В ней собраны мысли разных известных трейдеров, описаны правила Доу и фигуры Стива Нисона.
Различия между техническим и фундаментальным анализом
Разделять эти методы достаточно сложно, потому что оба основаны на исследовании баланса спроса и предложения. Разница в подходе. Если взять биржевые торги и отделить от политики, погоды и других внешних факторов, то котировки двигались бы идеально. Есть продавцы и покупатели, есть условия, на которые они соглашаются. График движется по прогнозируемым линиям.
Но такая ситуация невозможна. Работа центральных банков и новости очень сильно влияют на рынок и котировки.
Фундаментальный анализ оценивает влияние внешних факторов (событий, статистики) на баланс спроса и предложения. Теханализ — это математический подход к прогнозированию вероятности дальнейшего движения графика.
Преимущества и недостатки
Плюсы и минусы технического анализа на рынке форекс лучше показать в виде наглядной таблицы.
| Преимущества | Недостатки |
|---|---|
| Универсальность. Одни и те же принципы подходят для любых активов: валютных пар, акций, сырьевых товаров, индексов и других. | Противоречащие сигналы. Часто бывает так, что разные индикаторы и торговые системы дают отличающиеся прогнозы. Из-за этого возможны ошибки и ранние выходы. |
| Возможность работы с разными периодами времени. Один и тот же актив получится прогнозировать на 1 час, на 1 неделю. Разница будет только в таймфрейме. | Зависимость от человека. На трактовку и использование данных очень сильно влияют опыт трейдера и понимание ситуации. |
| Простота понимания. Новичкам проще уяснить принцип работы одного алгоритма и трактовать его сигналы, чем пытаться использовать фундаментальные факторы в торговле. | Отставание от импульса. Показания многих индикаторов (особенно это касается трендовых) больше похожи на факт, чем на прогноз. |
| Актуальность. Теханализ форекс в реальном времени основан на текущем положении дел на рынке и конкретной котировке на данный момент. При этом влияние фундаментальных сигналов может быть растянуто во времени. | Влияние фундаментальных факторов. Теханализ совсем не учитывает внешние сигналы. С помощью индикаторов нельзя предсказать форс-мажорные ситуации и их влияние. |
Принципы технического анализа на рынке форекс
У каждого известного трейдера правила отличаются, но в них всегда есть общие моменты. Можно выделить три пункта.
В цене заложено все
Это самая известная аксиома. На рынке, в котором тысячи, а то и миллионы участников, цена будет реагировать на любой внешний фактор.
Поэтому можно прогнозировать движение акций, не видя отчетов компаний, не зная структуру затрат и другие важные детали. Если данные публичны, их уже используют другие участники в своих длинных и коротких позициях. Суть события и его важность уже повлияли на баланс спроса и предложения. А значит, текущий технический анализ на рынке форекс можно проводить без разбора прошлых эпизодов.
Цена ведет движение согласно тенденциям
На графиках часто возникают тренды, продолжающиеся определенный период времени. Цена движется направленно и волнообразно. Тренд прерывается на краткосрочные коррекции, потом продолжается. Часто встречается ситуация отсутствия направленного движения, когда котировки меняются волнообразно, но в рамках горизонтального коридора.
Цикличность процессов на рынке
История повторяется. В трейдинге этот принцип работает всегда. Многим известны классические макроэкономические циклы с фазами подъема, пика, спада, дна и так далее. Но эта теория работает не только в разрезе десятилетий. Если переключиться на минутный таймфрейм графика, движение будет таким же.
Загрузка ...В какой-то момент цена актива становится слишком выгодной для покупок. Это провоцирует волну роста вплоть до момента, когда стоимость не станет привлекательной для продаж. Покупатели фиксируют прибыль и выходят с рынка. Идет волна продаж и падение до следующего дна и этапа роста. И этот цикл повторяется бесконечно, меняются только точки разворота.
Индикаторы технического анализа
У большинства трейдеров теханализ ассоциируется именно с индикаторами, визуально показывающими точки входа. Делятся они на три группы: трендовые, осцилляторы и объемы, но в этой статье в отдельную категорию также выделены инструменты Билла Вильямса из-за принципа работы.
Трендовые
Нужны для нахождения долгосрочных направленных движений на графике. Почти все трендовые алгоритмы используют разные модели усреднения значений для поиска импульсов, выходящих за пределы обычного диапазона. Кратко о самых распространенных инструментах из этой группы:
- Moving Average. Скользящая средняя бывает нескольких видов, в зависимости от метода расчета. Показывает усредненное значение за указанный период. Пересечение этой кривой графиком или свечой свидетельствует о том, что цена выше или ниже среднего, и может говорить об образовании нового тренда. Существуют десятки различных стратегий, основанных на сочетании MA.
Точка входа по Moving Average
- MACD. Создана целая стратегия, основанная на схождении двух скользящих. Также сигнал пересечения подтверждается гистограммой. MACD по сути является осциллятором, но из-за концепции своей работы отлично подходит для поиска трендов.
Точки входа по MACD
- Полосы Боллинджера. Как и другие каналы волатильности, позволяет отсечь сильные тренды от обычного рыночного шума. Основу составляют скользящая средняя и две равноудаленные от нее линии. В настройках нужно указать период первой (в стандартном варианте — 20) и тип отклонения (обычно — 2).
Полосы также помогают учитывать волатильность рынка. При спокойных торгах канал сужается. При резком изменении, наоборот, расширяется. Сигналом для входа в сделку и признаком образования нового тренда служит закрытие свечи за пределами любой из границ канала.
Точки входа
- Parabolic SAR. Самый наглядный трендовый индикатор. Точки Параболика показывают линию, которую не должна пересечь цена. Расстояние между ними демонстрирует силу текущей тенденции. Когда точки находятся над графиком, тренд падающий, и наоборот. Сигналом для входа в сделку является смена положения точек.
Пример использования Параболик
К данной группе также относятся и другие: Directional Movement Index, Облако Ишимоку, Аллигатор Билла Вильямса и еще десятки пользовательских индикаторов. Суть их всегда сводится к поиску отклонений от стандартного движения цены и как можно более раннему входу в новый тренд.
Эти инструменты плохо работают во время флета (горизонтального движения), и использовать их нужно только при наличии ярко выраженной тенденции.
Осцилляторы
Графики на форекс всегда движутся волнообразно. Даже у самого сильного тренда рано или поздно наблюдается откат. Эта группа технических индикаторов позволяет прогнозировать, где именно будет следующий разворот или краткосрочная коррекция.
Большинство ищут зоны перекупленности и перепроданности, указывая, в каких местах наиболее вероятен отскок. Несколько примеров популярных осцилляторов:
- RSI. Индекс относительной силы — один из самых популярных среди новичков из-за своей визуальной простоты. Подсчитывает объем импульсов цены. Как только баланс начинает склоняться, RSI, соответственно, переходит в одну из сигнальных зон, указывающих на разворот. Стандартные зоны перекупленности — 30 и 70 по шкале RSI. Если индекс ниже 30, это сигнал к бычьему развороту, а если выше 70, то к медвежьему.
Точки входа по RSI
- Stochastic. Осциллятор сравнивает текущую цену актива с диапазоном за указанный период и показывает, насколько она выше или ниже. Чем больше процент расхождения, тем сильнее перекупленность и перепроданность. В отличие от RSI, Стохастик имеет две сигнальные линии. Одна быстрая, другая медленная (их периоды можно задавать вручную). Сигналом для входа в сделку будет не только их нахождение в зонах перекупленности и перепроданности, но и взаимное пересечение, которое является оперативным признаком начала коррекции.
Точки входа Stochastic
- CCI. По принципу построения похож на Stochastic, только он рассчитывает отклонение текущей цены относительно скользящей средней. Период последней задает трейдер. В отличие от двух предыдущих вариантов, CCI оценивает абсолютное отклонение, а не относительное. И при сильной направленной волатильности индекс может выходить далеко за пределы канала. Но при прочих равных пересечение отметок +100 и -100 уже является сигналом перекупленности и перепроданности соответственно.
Торговля по CCI
Остальные осцилляторы работают по тому же принципу, но используют при этом разные подходы. Лучшую результативность они показывают на горизонтальных графиках при отсутствии долгосрочных трендов. На таком рынке вероятность отскоков выше. Также усилением сигнала могут служить уровни поддержки/сопротивления, линии Фибоначчи, трендовые каналы и другие ключевые уровни отскока.
Билла Вильямса
Для того чтобы детально описать «Теорию торгового хаоса» Билла Вильямса, не хватит и целой статьи. Но при этом 3 индикатора, изобретенные аналитиком, стоит рассмотреть.
- Аллигатор Билла Вильямса. Это система из трех скользящих средних, которые немного опережают график, предсказывая его движения. Каждая из трех МА выставлена на несколько свечей вперед. Аллигатор — это трендовый индикатор. Он помогает исключать рыночный шум. Когда скользящие выстраиваются в ряд, это сигнализирует о появлении новой устойчивой тенденции. А если они пересекаются хаотично, значит, «Аллигатор спит».
Сигналы по стратегии Билла Вильямса
- Осциллятор Билла Вильямса. Изначально был создан как дополнение для Аллигатора. Для расчета Awesome Oscillator используется алгоритм, похожий на MACD c комплексом скользящих средних. Но в системе Билла Вильямса линии получили более крупные периоды, они рассчитываются иначе, а также осциллятор визуально проще. Изменение цвета столбца гистограммы говорит о смене направления движения графика. Это стандартный функционал. Пересечение нулевой линии говорит об образовании долгосрочного тренда. Сочетание обоих типов сигналов в простой визуализации делает этот осциллятор действительно результативным. Его практически не используют отдельно, только для других стратегий.
Как выглядит Awesome Oscillator
- Фракталы. Еще один вспомогательный алгоритм, популярный и вне торговой системы Билла Вильямса. Фрактал — фигура из пяти свечей, третья из которых установила локальный максимум и имела значение выше двух предыдущих и двух последующих. Это сигнал медвежьего разворота. Аналогичная фигура есть и в обратном направлении. Если третья свеча установила локальный минимум, а потом цена пошла к росту, то это бычий сигнал. Фракталы появляются часто, отмечаются треугольником. Поэтому их сигналы нужно фильтровать другими способами. Автономно этот инструмент практически не используется.
Фракталы на графике
В своих работах Билл Вильямс описал сразу несколько торговых стратегий на базе этих и других индикаторов, а его книга «Торговый хаос» будет полезна не только новичкам, но и опытным трейдерам.
Объемы
Эта группа индикаторов предназначена для оценки емкости рынка и объема текущих торгов. В разных инструментах для анализа показателя применяются различные подходы: только по количеству сделок, с учетом величины позиций.
На самом деле, индикаторы объема справедливы лишь для фондовых и других биржевых активов. А форекс — это рынок внебиржевой. Достоверно посчитать сделки и их суммы невозможно, поэтому инструменты оценки объема ориентируется на появляющиеся тики.
- On Balance Volume. Вычисляет количество разнонаправленных тиков и прибавляет их к предыдущему результату. Когда On Balance Volume растет, это говорит о преимуществе покупателей, и наоборот. Почти всегда OBV практически дублирует график цены, но будут периоды, когда индикатор станет немного опережать движение актива.
Как выглядит On Balance Volume
- Volume. Классический способ оценки объемов, который показывает ту же статистику тиков, но гораздо информативней. Величина столбцов гистограммы свидетельствует об уровне торговой активности, а цвет — о том, на чьей стороне оказалось преимущество в определенный период.
Volume на графике
Скачать индикаторы объемов ФорексВ разных терминалах могут встречаться и другие инструменты. Но на форекс значение объемов номинальное. Их часто используют в качестве фильтрующих для трендовых индикаторов.
Фигуры технического анализа
Не только индикаторы визуально отображают текущее состояние рынка и дают сигналы ко входу в него. Сам график своим движением может показать дальнейшее направление. А распознать его помогают фигуры. Это паттерны, которые визуально видны. За каждым из десятков описанных фигур стоит понятная рыночная логика, она и объясняет, почему именно график пойдет в нужную сторону. Несколько примеров:
- Двойное дно. Фигура выглядит как пара минимумов, находящихся на примерно одном уровне. Когда на графике появляется такой паттерн, это значит, что медведи дважды пытались протолкнуть цену вверх. Однако на уровне сосредоточен слишком большой бычий объем, который пока падающему тренду «не по зубам». Этот паттерн — сигнал к развороту вверх. Есть также обратная фигура — Две вершины с противоположным действием.
Фигура Двойное дно
- Прямоугольник. Это паттерн продолжения тренда. Выглядит как длительная ценовая тенденция, которая краткосрочно перешла во флет, а потом пробила сопротивление и пошла дальше. С точки зрения рыночной логики, это временное равенство сил между покупателями и продавцами, но без полноценного разворота. Тренд доказывает свою силу, а значит, может быть на рынке еще долго.
Фигура Прямоугольник
- Равносторонний треугольник. Фигура выглядит как две трендовые линии, идущие друг к другу на пересечение. При образовании такого треугольника цена может измениться в любом направлении. Чаще котировки идут в сторону предыдущего тренда, который был до образования паттерна.
Треугольники также делятся на восходящие и нисходящие. Возможен наклон одной из линий сильнее, чем у второй. Это говорит о превосходстве какой-либо стороны даже в период консолидации. С высокой вероятностью цена пойдет именно в направлении наклона.
Сигналом для открытия позиции является пробитие графиком одной из сторон треугольника.
Треугольник на графике
Существует несколько десятков графических фигур, знать которые нужно, даже если нет цели использовать в торговле. Хотя бы для того, чтобы замечать их и не входить в сделки против сигнала.
Смысл фигур на форексе и примеры использованияАнализ на основе графиков разных типов
Многие новички не знают, что, кроме линий, японских свечей и баров, есть и другие пользовательские типы графиков. Они сами по себе выступают в качестве технического индикатора. Например, Ренко, Каги, базовая линия и другие. Они позволяют трейдеру по-разному взглянуть на одно и то же движение. Стоит рассмотреть, как можно применять пользовательские типы графиков, на примере Ренко.
Это модель визуализации, при которой свечи образуются не по времени, а по цене. Новая появляется, как только котировка пройдет определенное количество пунктов.
Свечи Ренко
При помощи Ренко можно посмотреть на текущие тренды без хвостов и рыночного шума. На таких графиках четче видны трендовые линии и уровни поддержки/сопротивления. Исключены случайные движения.
Многие трейдеры используют Ренко для того, чтобы отличать визуально коррекцию от смены направления.
Инструменты технического анализа
В торговых терминалах брокеров есть и другие инструменты, которые помогают упорядочивать сигналы и анализировать движение цены.
Линии, лучи
Удобно использовать для того, чтобы сделать короткую отметку на графике. А при помощи линий, не имеющих начала и конца, проще выделять ключевые уровни поддержки и сопротивления, которые остаются актуальными долгое время.
Кроме этого, при нанесении подобных элементов технический анализ на рынке форекс по фигурам становится легче и наглядней. Например, треугольники, клины и трендовые каналы сложно заметить на «голом» графике, а с отметками они видны.
Линии и фигуры
Каналы
О применении динамичных ценовых каналов уже было подробно рассказано в разделе о Bollinger Bands. По тому же принципу действуют и другие индикаторы отклонения волатильности. Например, канал Кельтнера или Дончиана, который образует границы по текущим максимумам и минимумам.
В большинстве терминалов есть встроенные алгоритмы, автоматически выстраивающие вероятные ценовые коридоры. Например, расширение и каналы Фибоначчи, а также другие динамические горизонтальные уровни, от которых с высокой вероятностью будут отражаться коррекции. Линии-ориентиры выставляются автоматически.
Вилы Эндрюса на графике
Уровни, дуги, веер Фибоначчи
Последовательность Фибоначчи — известный математический феномен, который встречается практически везде в природе. При делении каждого числа последовательности на предыдущее получится 1,61. Это значение и применяется в качестве основного в Фибо-инструментах.
Линии Фибоначчи показывают вероятные уровни отскока цены. Если растянуть их по двум экстремумам тренда, то ключевые значения Фибо-уровней будут показывать, где возможно, произойдет:
- Быстрая коррекция — 0,236 и 0,328.
- Глубокая коррекция — 0,618 и 0,786.
Фибо-уровни
Кроме классических уровней, можно выставить расширение (потенциальные цели тренда), а также веер и дуги. Они лучше подходят для поиска коррекций на флетовых графиках. Но все будут использовать равноудаленные уровни по золотому сечению.
Фибо-инструменты используют сотни тысяч трейдеров. Как минимум из-за этого на уровнях будет большой объем отложенных ордеров.
Инструменты Ганна
Аналогичные инструменты использовал знаменитый трейдер Уильям Ганн. Его линии, сетка, веер и коробка помогают проанализировать потенциальные коррекции. В отличие от линий Фибоначчи, эти уровни не равноудалены. Они расставлены в соответствии с вероятностью отскока. Например, ниже веер Ганна, выставленный по локальному минимуму и максимуму. Уровень 2/1 точно показал моменты краткосрочных коррекций, а когда он будет пробит, следующими вероятным точками разворота станут лучи 3/1, 4/1 и 8/1.
Классический веер Ганна
Метод Ганна — сложная теоретическая стратегия, но благодаря ей молодой трейдер предсказывал ценовые движения даже во время форс-мажорных ситуаций и непредсказуемой волатильности.
Классификация методов технического анализа
Инструменты теханализа можно разделить на 4 крупные категории.
Индикаторный анализ
По названию понятно, что это поиск потенциальных точек входа по алгоритмам, которые строятся на математических формулах. Метод подходит новичкам, потому что инструменты дают четкие и недвусмысленные сигналы. Они просты для понимания и освоения. Базовые индикаторы доступны во всех популярных торговых терминалах.
Графический анализ
Он осуществляется при помощи визуальных элементов, наносимых на график, или по рассмотренным в статье фигурам. Такой подход требует большего уровня подготовки, умения правильно рассмотреть ценовой паттерн. Поэтому перед трейдингом на реальном счете стоит попрактиковаться на демо. Технический анализ на рынке форекс с применением графических элементов также доступен на большинстве популярных торговых платформ
Свечной анализ и Price Action
Даже 1-2 свечи могут давать точные торговые сигналы. Пример — фигура Пинбар. Она состоит всего из одной свечи с коротким телом и длинным хвостом по направлению тренда. Встречается довольно часто и является сильным разворотным сигналом.
С точки зрения рыночной логики, это попытка продвижения тренда, которая встретила сильное сопротивление. Противоположных сил хватило для того, чтобы вернуть цену к исходному значению. Это серьезный сигнал локального перелома тенденции и перехода к коррекции.
Пример Пинбара
Свечной анализ — одна из важных частей концепции торговли Price Action. В ее основе лежит принцип, что поведение цены — это лучший источник информации для ее прогнозирования.
Свечных паттернов еще больше, чем фигур, но, изучив и поняв их, трейдер начинает лучше чувствовать краткосрочные импульсы цены и интуитивно учится отличать хорошую точку входа от плохой.
Волновой метод
Эта торговая теория разработана известным аналитиком Ральфом Эллиотом. Для того, чтобы описать все ее правила, нужна отдельная статья. Эллиот, анализируя биржевые графики, заметил, что тренд всегда развивается по одной и той же модели: тремя волнами по тренду и двумя последующими спадами. Графически это очень похоже на фракталы Билла Вильямса.
У каждой тенденции есть 5 пиков и 3 коррекции. Если рассмотреть движения внутри этих волн, то они будут идти по такой же траектории. Число движений по тренду и коррекций всегда будет соотноситься друг с другом в последовательности Фибоначчи.
Иллюстрация из книги Эллиота
При помощи волновой теории трейдер может прогнозировать локальные максимумы и минимумы ценовых движений, не обращая внимания на небольшие колебания и рыночный шум.
Примеры технического анализа
Для наглядности процесса теханализа на рынке форекс можно рассмотреть текущий график любого актива. Например, котировки нефти Brent на 26 августа 2021.
Пример теханализа на форекс
Актив движется в среднесрочном бычьем тренде, это видно. Котировки торгуются вблизи сильного уровня поддержки 70,50, из-за чего возникла краткосрочная консолидация.
Сейчас график рисует достаточно чистую фигуру прямоугольник (отмечен серыми линиями). Вполне вероятно, продолжит расти и протестирует уровень сопротивления. Осциллятор RSI показывает, что сейчас цена находится между зонами перекупленности и перепроданности, а значит, у актива есть возможность для сильного движения вверх.
Итог: вероятно продолжение восходящего тренда.
Выводы
Технический анализ на рынке форекс только на первый взгляд кажется сложным. Для освоения каждого отдельного инструмента достаточно нескольких часов на изучение теории и пары дней практики на демосчете.
Чем большим количеством инструментов владеет пользователь, тем выше точность его прогнозов и эффективней торговля.
Чтобы начать, достаточно прочесть подробный материал об определенном методе и попробовать его на реальном графике.
Часто задаваемые вопросы
Ваш комментарий будет первым.