У какого брокера можно шортить американские акции

Короткая сделка — операция по продаже актива, которого у инвестора нет. Это маржинальная позиция, позволяющая заработать не только на росте бумаг, но и на их падении. У многих новичков на фондовом рынке возникает резонный вопрос: как можно продать вещь, не принадлежащую трейдеру? Статья посвящена разбору понятия «короткая сделка» и особенностей торговли. Также представлен список брокеров, у которых можно шортить американские акции.

Всего в базе 30 брокеров. Рейтинг обновлен: 27.07.2022
Брокер
Для новичков
Кол-во инструментов
Мин.депозит
Демо-счет
Тинькофф Инвестиции
Подходит новичкамДа
11000
Нет
Акции в подарок на сумму до 30 000 рублей
Мин.депозит
Нет
Скорость вывода
5 минут
Есть лицензия ЦБ РФ
многофункциональное приложение с интуитивным интерфейсом
собственная онлайн-платформа
Торговые инструменты:
Валюты, Фьючерсы, ETF, Европейские, американские и российские акции, российские облигации, паи
работает с 2008 г.
Альфа-Инвестиции
Подходит новичкамДа
5100
Нет
Третья акция в подарок при покупке двух
Мин.депозит
Нет
Скорость вывода
1 минута
Большой опыт брокерской деятельности
Есть несколько платформ
На выбор 4 плана
Торговые инструменты:
Европейские, американские и российские акции, российские облигации, Евробонды, валюта, фьючерсы ETF, паи
Freedom Finance
Подходит новичкамДа
11000
Нет
Случайная акция в подарок зарегистрированным клиентам
Мин.депозит
Нет
Скорость вывода
24 часа
доступ к зарубежным рынкам
наличие лицензии и регуляции со стороны государственных органов
стабильная оценка надежности от российских и международных агентств
Торговые инструменты:
Фьючерсы, ETF, СВОПы, Акции российских эмитентов, Акции зарубежных эмитентов, ОФЗ, Паевые фонды, Структурные продукты, Биржевые опционы
работает с 2008 г.
Открытие
Подходит новичкамДа
5100
Нет
Кэшбэк до 50% от комиссий, уплаченных за сделки
Мин.депозит
Нет
Скорость вывода
1 час
Регулируется Банком России
Несколько платформ на выбор
Многофункциональное приложение
Торговые инструменты:
Драгоценные металлы, Европейские, американские и российские акции, российские облигации, валюта, фьючерсы ETF, паи, Структурные ноты
Finam
Finam
4.9
Подходит новичкамДа
11000
Нет
Finam
Finam
4.9
6
Сниженная комиссия за сделки для новых клиентов
Мин.депозит
Нет
Скорость вывода
24 часа
наличие лицензии и регуляции профильных органов
доступ к иностранным биржевым инструментам
много терминалов на выбор
Торговые инструменты:
Фьючерсы, ETF, Forex, СВОПы, Акции российских эмитентов, Акции зарубежных эмитентов, ОФЗ, Корпоративные облигации, Паевые фонды, Структурные продукты, Фьючерсы на криптовалюту, Биржевые опционы
работает с 1994 г.
ВТБ Инвестиции
Подходит новичкамДа
5100
1 RUB
Акции в подарок после прохождения обучения
Мин.депозит
1 RUB
Скорость вывода
1 день
Регулируется Банком России, имеет лицензии профессионального участника рынка ценных бумаг
Низкие комиссии
Минимальный депозит — ₽1
Торговые инструменты:
Валюты, Облигации, Фьючерсы, Евробонды, Акции российских и зарубежных эмитентов, опционы, Фонды
БКС
БКС
4.8
Подходит новичкамДа
11000
Нет
БКС
БКС
4.8
5
Персональная банковская карта с кэшбэком и акции в подарок
Мин.депозит
Нет
Скорость вывода
3 дня
Доступ к российским и зарубежным площадкам.
Есть лицензии ФСФР.
Высокие рейтинги надежности.
Торговые инструменты:
Фьючерсы, ETF, Акции российских эмитентов, Акции зарубежных эмитентов, ОФЗ, Корпоративные облигации, Паевые фонды, Структурные продукты, СВОП-контракты, опционы, еврооблигации
АЛОР
АЛОР
4.8
Подходит новичкамДа
5100
10000 RUB
АЛОР
АЛОР
4.8
5
Льготное обслуживание по пониженным комиссиям в 1 месяц
Мин.депозит
10000 RUB
Скорость вывода
2 дня
Высокий рейтинг надежности.
Лицензии ФСФР.
Большой выбор торговых платформ.
Торговые инструменты:
Фьючерсы, ETF, ОФЗ, Корпоративные облигации, Паевые фонды, Структурные продукты, Акции российских и зарубежных эмитентов, СВОП-контракты, опционы
РСХБ
РСХБ
4.8
Подходит новичкамДа
3197
Нет
Мин.депозит
Нет
Скорость вывода
2 дня
Регулируется Банком России
Много аналитики
Удобное и простое приложение
Торговые инструменты:
Валюты, Фьючерсы, ETF, Европейские, американские и российские акции, Евробонды, ОФЗ, БПИФы, опционы, Муниципальные и корпоративные облигации
Сбербанк Брокер
Подходит новичкамДа
3000
1000 RUB
Бесплатное VIP-обслуживание СберПремьер при инвестициях от 500 000 рублей
Мин.депозит
1000 RUB
Скорость вывода
1 день
Высокая степень надежности.
Банковская инфраструктура.
Выгодные тарифы и отсутствие платы за ежемесячное обслуживание.
Торговые инструменты:
Фьючерсы, ETF, ОФЗ, Корпоративные облигации, Паевые фонды, Структурные продукты, Акции российских и зарубежных эмитентов, СВОП-контракты, опционы
работает с 1991 г.
ПСБ Инвестиции
Подходит новичкамДа
2300
Нет
Мин.депозит
Нет
Скорость вывода
3 дня
Регулируется ЦБ РФ и принадлежит Росимуществу
Удобное приложение
Есть несколько версий QUIK
Торговые инструменты:
Облигации, валюта, паи, Только российские акции
АТОН
АТОН
4.6
Подходит новичкамДа
3197
1 RUB
Мин.депозит
1 RUB
Скорость вывода
1 день
Регулируется Банком России, есть все необходимые лицензии
Два многофункциональных приложения
Нет минимальной суммы депозита
Торговые инструменты:
Валюты, Фьючерсы, ETF, Евробонды, ОФЗ, БПИФы, Акции российских и зарубежных эмитентов, опционы, Муниципальные и корпоративные облигации
ITI Capital
Подходит новичкамДа
5100
30000 RUB
Льготное обслуживание без комиссий на 1 месяц
Мин.депозит
30000 RUB
Скорость вывода
3 дня
Макс.вывод в день
29000 RUB
Лицензии ЦБ РФ.
Высокие рейтинги НРА.
Собственные терминалы.
Торговые инструменты:
Фьючерсы, ETF, ОФЗ, Корпоративные облигации, Паевые фонды, Структурные продукты, Акции российских и зарубежных эмитентов, СВОП-контракты, опционы
КИТ Финанс
Подходит новичкамДа
5100
30000 RUB
Мин.депозит
30000 RUB
Скорость вывода
1 день
Есть лицензии.
Большой выбор инструментов, особенно для квалифицированных инвесторов.
Высокие комиссии. Особенно на VIP-тарифе и доверительном управлении.
Торговые инструменты:
Фьючерсы, ETF, ОФЗ, Корпоративные облигации, Паевые фонды, Структурные продукты, Акции российских и зарубежных эмитентов, СВОП-контракты, опционы, еврооблигации
УРАЛСИБ
Не для новичковНет
5100
Нет
Мин.депозит
Нет
Скорость вывода
1 день
Регулируется ЦБ РФ
Есть инструменты фондового, срочного и валютного рынков
Плохо реализованный сайт
Торговые инструменты:
Валюты, Облигации, ETF, Евробонды, паи, Российские и иностранные акции, фьючерсные и опционные контракты
МКБ Инвестиции
Подходит новичкамДа
13500
1000 RUB
Отмена комиссий для новых клиентов
Мин.депозит
1000 RUB
Скорость вывода
1 час
Входит в список из 15 крупнейших операторов Мосбиржи по объему торговых операций
Банковская организация, работающая почти 20 лет
Нет демосчета
Торговые инструменты:
Фьючерсы, ETF, ОФЗ, Корпоративные облигации, Паевые фонды, Структурные продукты, Акции российских и зарубежных эмитентов, СВОП-контракты
Райффайзенбанк
Подходит новичкамДа
3197
Нет
Мин.депозит
Нет
Скорость вывода
1 день
Регулируется ЦБ РФ
Есть платформа QUIK
Мало инструментов
Торговые инструменты:
Облигации, ETF, валюта, Акции, паи, еврооблигации, депозитарные расписки
Ренессанс
Подходит новичкамДа
3197
100 RUB
Мин.депозит
100 RUB
Имеет лицензии Банка России
Удобное приложение
Инструменты только с Московской биржи
Торговые инструменты:
Облигации, ETF, валюта, Акции, БПИФы
Совкомбанк
Не для новичковНет
5000
0.01 RUB
Отмена брокерской комиссии на тарифе «Халва» для фондовой и валютной секции Мосбиржи до 31.03.2022 г.
Мин.депозит
0.01 RUB
Скорость вывода
15 минут
Мин. сумма вывода
0.01 RUB
Отсутствие брокерской комиссии на тарифе «Халва» до 31 марта 2022 года
Удобное для новичков мобильное приложение без лишней информации
Навязывание тарифа «Халва» начинающим инвесторам
Торговые инструменты:
Облигации, ETF, Акции, Валюта (доллары и евро), Фьючерсы и опционы (только на части тарифов)
работает с 1990 г.
УБРиР инвестиции
Не для новичковНет
5100
Нет
Мин.депозит
Нет
Скорость вывода
3 дня
Есть лицензии профучастника
Подключен к Московской и Санкт-Петербургской биржам
Нет приложения для инвестиций
Торговые инструменты:
ETF, Евробонды, ОФЗ, Корпоративные облигации, БПИФы, Акции российских и зарубежных эмитентов, фьючерсные и опционные контракты, Иностранная валюта
Яндекс Инвестиции
Подходит новичкамДа
2182
1 RUB
Мин.депозит
1 RUB
Скорость вывода
3 дня
Является провайдером услуг топ-списка фондовых операторов
Нет лицензий профучастника рынка ценных бумаг
Высокие комиссии
Торговые инструменты:
Валюты, Облигации, Европейские, американские и российские акции, Фонды
Росбанк инвестиции
Подходит новичкамДа
500
Нет
Мин.депозит
Нет
Скорость вывода
1 день
Высокие кредитные рейтинги
Нет регистрации онлайн
Открытие счета исключительно клиентам
Торговые инструменты:
Облигации, Фьючерсы, ETF, Евробонды, валюта, Акции, паи, Структурные продукты, депозитарные расписки
Зенит Инвестиции
Подходит новичкамДа
3300
Нет
Мин.депозит
Нет
Скорость вывода
1 день
Регулируется Банком России
Договор нельзя заключить дистанционно
Нет собственного приложения
Торговые инструменты:
ETF, Евробонды, ОФЗ, Корпоративные облигации, БПИФы, Российские и иностранные акции, фьючерсные и опционные контракты, Иностранная валюта
Банк Россия Инвестиции
Не для новичковНет
2200
1 RUB
Мин.депозит
1 RUB
Скорость вывода
2 дня
Регулируется Банком России, есть лицензии профессионального участника рынка ценных бумаг
Для неквалифицированных инвесторов недоступны иностранные акции
Отсутствует минимальный набор дополнительных сервисов (календари, новости, спецификации активов, калькуляторы)
Торговые инструменты:
Акции российских эмитентов, Корпоративные облигации, фьючерсные и опционные контракты, Государственные облигации
работает с 1990 г.
Русский стандарт инвестиции
Не для новичковНет
2900
Нет
Мин.депозит
Нет
Скорость вывода
2 дня
Регулируется ЦБ РФ и имеет лицензии профучастника
Торговые и неторговые поручения подаются только на бумажном носителе при посещении офиса или почтой
Отсутствует кабинет и терминалы
Торговые инструменты:
Фьючерсы, Евробонды, ОФЗ, Акции российских и зарубежных эмитентов, опционы, Муниципальные и корпоративные облигации
Авангард инвестиции
Не для новичковНет
3000
30000 RUB
Мин.депозит
30000 RUB
Скорость вывода
2 дня
Регулируется Банком России
Отсутствуют новостные и аналитические сервисы
Нет дистанционной регистрации
Торговые инструменты:
Фьючерсы, ОФЗ, опционы, еврооблигации, Муниципальные и корпоративные облигации, Российские и иностранные акции
БСПБ Капитал
Не для новичковНет
11
10000 RUB
Мин.депозит
10000 RUB
Скорость вывода
10 дней
Есть лицензия профессионального участника торгов
Отсутствуют терминалы и приложения
Большой порог входа по рублевым и валютным стратегиям
Торговые инструменты:
БПИФы, ОПИФы, ЗПИФы, Индивидуальные стратегии (валюта и рубли), Облигационные стратегии (корпоративные и ОФЗ)
СНГБ брокер
Не для новичковНет
5000
Нет
Мин.депозит
Нет
Скорость вывода
1 день
Мин. сумма вывода
1 RUB
Возможность подавать заявки не через терминал QUIK
Высокая комиссия на покупку акций и других ценных бумаг на тарифе «Инвестор»
Отсутствие единого депозита, с которого можно было бы торговать через терминал QUIK на фондовом рынке, биржах ММВБ и СПБ одновременно
Торговые инструменты:
Облигации, ETF, валюта, Акции
Альпари
Не для новичковНет
3700
1 RUB
Мин.депозит
1 RUB
Скорость вывода
2 дня
Есть лицензия Банка России
Долгое открытие счета (2-3 рабочих дня)
Сложная процедура вывода средств (на основании письменного распоряжения клиента)
Торговые инструменты:
Евробонды, валюта, Корпоративные облигации, Акции российских и зарубежных эмитентов, фьючерсные и опционные контракты, депозитарные расписки, Государственные облигации
Ак Барс Финанс
Не для новичковНет
5300
1 RUB
Бонус за открытие счета, Конкурс на самого активного трейдера
Мин.депозит
1 RUB
Мин. сумма вывода
1 RUB
Возможность заключить договор с компанией дистанционно.
Отсутствие единого счета, с которого можно было бы торговать на любой секции или площадке. Чтобы перевести деньги с депозита для сделок на фондовом рынке Мосбиржи на счет, привязанный к валютному или бирже СПБ, нужно писать брокеру.
Противоречивая информация на сайте и в тарифах. Согласно сведениям из раздела «Ответы на частые вопросы», на ИИС клиенту доступны только 2 секции Мосбиржи. При этом в тарифах указаны комиссии за сделки на СПБ.
Торговые инструменты:
Металлы, Облигации, Фьючерсы, ETF, валюта, Акции, опционы
Одинцов Матвей
Экономист, кандидат наук. В 2015 году защитил диссертацию, посвященную хеджированию валютных рисков. Специализируется на стратегиях и фундаментальном анализе.

Что такое шорт в инвестициях

Короткая позиция (игра на понижение) — вид маржинальной торговли, при которой трейдер берет у брокера ценную бумагу в долг, продает ее, а затем выкупает с рынка по изменившейся цене, возвращая долг. 

Другими словами, пользователь получает на свой счет акции, которые он должен вернуть. Трейдер может их продать по рыночной цене, а затем выкупить по более низкой и погасить обязательства перед брокером. Проще объяснить на цифрах.

Пример заработка

Трейдер X считает, что акции Apple переоценены и их стоимость скоро пойдет на понижение. Поэтому:

  1. Он дает брокеру заявку на проведение короткой маржинальной операции.
  2. Ценная бумага начисляется на баланс пользователя. Трейдер продает полученную акцию по рыночной стоимости. Например, $170.
  3. Трейдер оказывается прав: котировки американской компании через неделю падают на $20.
  4. Пользователь покупает подешевевшие акции по $150 и возвращает их брокеру. Доход — $20 за вычетом комиссий и процентной ставки.

Эта операция не бесплатна. Брокер рискует, предоставляя ценные бумаги в займ. За каждый день короткой позиции трейдер выплачивает фиксированную процентную ставку, поэтому такое действие и называется маржинальным кредитованием.

Когда открывать короткую позицию

Ответ прост — в те моменты, когда ожидается падение стоимости актива. Конкретных ситуаций может быть несколько:

  • Компания, по расчетам трейдера, стоит дороже справедливой цены.
  • Прогнозируется кризис в стране или отрасли, и график акции наверняка пойдет вниз.
  • Технический анализ дает сигнал начала отката или нового медвежьего тренда.

Методы прогнозирования могут различаться. Шорт — возможность заработка на ожидаемом падении.

Доход от снижения цены

Принцип биржевой продажи

Особенности коротких позиций

Маржинальная продажа — нестандартная сделка. У нее есть ряд отличительных моментов:

  • Брокер может закрыть позицию, если на балансе пользователя недостаточно средств для обеспечения залога по ней. Сигнал о дефиците денег называется Margin Call, а принудительное закрытие — Stop Out.
  • Уровни Маржин Колл и Стоп Аут для разных инструментов будут различаться. Эти показатели можно посмотреть на сайте брокера в таблице доступных активов.
  • Процент по маржинальному кредитованию — это не все расходы. Дополнительно взимаются стандартные торговые комиссии.
  • Бумаги продаются по установленным правилам. На счет клиента поступят вырученные деньги, которые можно использовать для получения дополнительной прибыли, пока шорт открыт.

Маржинальные сделки не доступны сразу после регистрации счета. С 1 октября 2021 года неквалифицированные инвесторы могут получить доступ к таким операциям только пройдя тестирование у брокера на знание работы инструмента.

На каких бумагах можно шортить

Биржевые провайдеры ограничивают список активов, доступных для коротких сделок. Обычно брокеры дают шортить американские акции, торгуемые на Московской и Санкт-Петербургской биржах, а также ликвидные российские облигации и долевые бумаги.

Количество доступных активов регулярно пересматривается, в зависимости от объема торгов. Биржевые посредники делают это для сокращения рисков кредитования пользователей.

Список брокеров, которые дают шортить американские акции

На самом деле, такую возможность предоставляют практически все крупные провайдеры в России с лицензией ЦБ РФ. Ознакомиться с деталями, условиями и списком инструментов, доступных для коротких сделок, можно на сайтах профучастников в разделе «Маржинальное кредитование».

Тинькофф Инвестиции

Самый быстроразвивающийся брокер на российском рынке, который всего за несколько лет работы смог возглавить рейтинг профучастников по количеству пользовательских счетов. У компании большой список активов, доступных для маржинального кредитования. Из зарубежных акций здесь не только американские, но и долевые бумаги из других стран, а также сырьевые, индексные и валютные фьючерсы.

Альфа Инвестиции

Компания с одним из самых развитых сервисов маржинального кредитования на российском рынке. Кроме внушительных списков акций, фондов, валют, государственных и муниципальных облигаций, доступных для шорт-позиций, у брокера также есть высокие ставки по сделкам с плечом. Леверидж, в зависимости от актива, можно выбрать до 1:20.

Процентные ставки по шортам у брокеров

Условия маржинальной торговли в Альфа Инвестиции

Freedom Finance

Международная инвестиционная группа, представленная в России компанией ООО ИК Фридом Финанс. Неквалифицированные инвесторы из РФ после прохождения тестирования могут заключать короткие сделки со всеми активами из перечня ликвидных ценных бумаг. Этот список составляет НКЦ на основании объема биржевых торгов. В реестр также входят акции американских компаний на Московской и Санкт-Петербургской биржах.

После получения статуса квалифицированного инвестора клиенты могут участвовать в IPO на зарубежных площадках и иметь прямой доступ к иностранным рынкам. Freedom Holding включает в себя брокеров в США и ЕС.

Финам

Крупный провайдер из РФ также дает пользователям возможность открывать короткие позиции по российским и зарубежным бумагам. Неквалифицированным инвесторам доступны американские акции на Мосбирже.

Преимущество компании — в низких торговых комиссиях. Даже на маржинальные сделки распространяются тарифы от 0%.

БКС

Замыкает рейтинг брокеров, у которых можно шортить американские акции, БКС. Это компания, удерживающая лидерство в России по объему торговых операций на фондовых биржах.

Для маржинальных продаж на момент написания статьи было доступно 95 иностранных акций на Санкт-Петербургской бирже.

Торгуете ли вы короткими позициями у этих брокеров?

Загрузка ... Загрузка ...

Как открыть и закрыть короткую позицию

О том, как заключить шорт-сделку, стоит рассказать пошагово, с описанием каждого действия.

ПорядокОперацияКомментарий
Шаг 1Выбрать в терминале нужный активОн обязательно должен содержаться в перечне инструментов, доступных для маржинальной торговли
Шаг 2Нажать на ордер продажиТак как на балансе акции не будет, терминал выдаст предупреждение, что сделка проводится на заемные средства
Шаг 3На балансе появятся деньги, вырученные от сделкиПока позиция остается открытой, их можно использовать на свое усмотрение
Шаг 4Для возврата кредитных средств трейдер должен выкупить на рынке такое же количество ценных бумагАктивы спишутся с баланса, и шорт закроется автоматически

На счете трейдера останется только прибыль или убыток по итогам этого торгового действия. Финансовый результат будет зависеть от того, выросла или упала цена актива с момента открытия короткой позиции.

Дивидендная отсечка

Это дата, в которую формируется реестр акционеров компании для распределения прибыли. Рыночная стоимость ценных бумаг резко сокращается пропорционально размеру выплачиваемых дивидендов

Это логично, ведь из компании был выведен некоторый процент капитала; значит, она стала на эту величину дешевле. Падение цены также называют дивидендным гэпом. Так если график акции почти гарантированно снизится — значит, это отличный момент для шорта?

На самом деле, нет. Продаваемая ценная бумага не является собственностью трейдера, ее предоставляет в кредит провайдер. Более того, это даже не имущество брокера. Он бумагу, скорее всего, взял у другого пользователя, который даже не в курсе, что его активы продает сторонний трейдер.

Настоящий владелец актива ждет своего включения в реестр акционеров и перечисления дивидендов. А бумага была продана по рынку, и часть прибыли получит новый владелец.

В такой ситуации, если в момент отсечки акция была в шорте, пользователь, который ее одолжил, выплатит дивиденды настоящему владельцу из своего кармана. Более того, для правильного расчета к сумме добавится еще и НДФЛ 13%, который по идее должен быть выплачен еще предприятием в момент получения прибыли.

Во избежание таких проблем многие брокеры автоматически закрывают шорты перед дивидендной отсечкой. Этот момент нужно учитывать, заключая короткие сделки. Или она будет закрыта с любым результатом, или придется платить, кроме процентов и комиссий, еще и дивиденды по бумаге.

Риски короткой позиции

  • Игра против рынка. Фондовые активы отличаются тем, что основную часть времени проводят в восходящем тренде. Игра на понижение — большой риск.
  • Повышенные затраты. Чтобы выйти в плюс по короткой сделке, нужно перекрыть не только торговую комиссию, но также и проценты по предоставленному кредиту. 
  • Биржевые сделки на заемные средства — рисковая стратегия. Возвращать взятые активы придется в любом случае.
  • Неограниченные убытки. При стандартной сделке инвестор рискует потерять только свой капитал, при этом купленные активы могут многократно вырасти.

В шортах ситуация зеркальная. Нельзя заработать больше того объема акций, который был взят в кредит. Даже если завтра их цена станет 0 рублей. Однако рост стоимости неограничен, а при короткой позиции каждый пункт вверх — это потери.

Как застраховаться от рисков

Главное правило — всегда ограничивать убытки. Чтобы не допустить крупных потерь из-за резкого роста цены, нужно выставлять ордер на автоматический выкуп акций с убытком. Причем лучше определить заранее размер потерь и придерживаться этой стратегии риск-менеджмента всегда.

Также не стоит торговать волатильными инструментами. Движение их цены непредсказуемо, а потери могут быть очень крупными.

Чем выше кредитное плечо, тем больше риск. Не стоит заключать сделки на суммы, многократно превышающие капитал не счете — это большая нагрузка на депозит.

Особые случаи

Многие трейдеры используют шорт-сделки не потому, что уверены в падении актива, а для привлечения нового капитала. Продавая чужие акции, они получают ликвидные средства, которые могут использовать для спекуляций. За право использования этих денег они готовы платить процент.

Это очень опасная стратегия. Кроме того, что приходится открывать короткую сделку, за торговлю на привлеченные средства придется платить более 10% годовых. Чтобы заработать больше, недостаточно использовать надежные индексные стратегии, нужно идти на больший риск. Появляется вероятность остаться и с дорогим кредитом, и без активов.

Шорт внутри торговой сессии

Есть случаи, когда использовать маржинальную торговлю можно бесплатно. Провайдер получает процент при переносе сделки через сутки. 

Если закрыть позицию в течение этого же дня, то за использование чужих средств платить не придется. Только стандартные брокерские комиссии.

Продажи поэтому и называются короткими сделками. Чем быстрее она будет закрыта, тем дешевле обойдется.

Преимущества торговли в шорт

  • Возможность заработка не только на росте фондового рынка, но и на его откатах.
  • Простой механизм привлечения капитала для биржевой торговли.
  • Новые возможности для анализа и применения стратегий анализа. Например, можно использовать отбойные технические индикаторы.
  • Хеджирование основной инвестиционной системы. Бывают и такие случаи, когда маржинальные продажи используют для страховки длинных позиций или их части. Две противоположные сделки помогают зафиксировать результат. Это полезно, например, в периоды неопределенности на рынке.

Советы начинающему шортисту

Рекомендации, которые были приведены в статье, можно сократить до короткого списка тезисов. Они будут полезны начинающим спекулянтам, желающим торговать не только на повышение, но и на понижение.

  • Всегда нужно страховать короткие позиции от резкого роста. Для этого нужно использовать вспомогательные отложенные ордера.
  • Не стоит шортить перед дивидендной отсечкой. Кроме того, что акции обычно не отыгрывают весь объем дивидендов, придется еще и налог заплатить.
  • Не использовать маржинальные сделки для привлечения капитала. Это двойной риск.
  • Кредиты брокера не бесплатны. Чем быстрее короткая сделка будет закрыта, тем дешевле она обойдется.
  • Акция может оставаться переоцененной очень долго. Пример — американский рынок, которому пророчат кризис уже 7 лет, а он за это время кратно вырос.
  • Прибыль по шорту фиксированная, убыток не ограничен. Это нужно учитывать, выстраивая стратегию торгов.
  • Фондовый рынок стремится к росту. Не имеет смысла использовать шорты для долгосрочного инвестирования. Только для заработка на откатах общего восходящего тренда. Тем более что длительные маржинальные сделки — это дорого.
График S&P 500

Растущая тенденция фондового рынка

Но даже при высоком уровне риска короткие позиции остаются эффективным инструментом для увеличения торгового результата трейдинга.

Выводы

Шорты и маржинальное кредитование в целом — это опция, предназначенная для опытных трейдеров, которые готовы пойти на повышенный риск ради дополнительной прибыли.

Даже с учетом того, что большинство российских брокеров дает шортить американские акции и другие активы неквалифицированным инвесторам, это опасная стратегия для новичков. Начинающим инвесторам лучше сфокусироваться на консервативных длинных сделках без кредитного плеча.

Часто задаваемые вопросы

❓ Зашортить можно любой объем акций, независимо от средств на депозите?
Нет. Для получения кредита трейдер обязан предоставить пропорциональное залоговое обеспечение. Узнать его размер для выбранного актива можно в таблице с условиями маржинального кредитования.
🔍 Все ли российские брокеры дают доступ к коротким сделкам по иностранным бумагам?
Нет. Даже не у всех крупных игроков на рынке доступна такая возможность. Например, Сбербанк разрешает шортить только ликвидные российские акции и ОФЗ.
🧾 У провайдера доступны короткие сделки, но открыть их через терминал не получается. Почему?
С октября 2021 года для доступа к таким операциям нужно пройти тестирование, подтверждающее уровень знаний и опыта трейдера.
🔊 Можно ли сделать так, чтобы брокер не мог кредитовать акциями других пользователей?
Да. От этой опции можно отказаться до заключения договора или же после, обратившись в службу поддержки.
💎 Какую среднюю годовую ставку процентов нужно платить брокеру за шорт американский акций?
10-20%, в зависимости от брокера и коэффициента риска по выбранной бумаге.