Как анализировать и читать графики на бирже

Графики на бирже

Методы анализа активов и прогнозирования цен делятся на фундаментальные и технические. К первой группе относятся финансовые отчеты, показатели, новости и события, происходящие в компании или секторе. Во вторую разновидность включены котировки и наборы инструментов для нахождения закономерностей и исторических совпадений. Научиться правильно читать графики на бирже акций для новичка достаточно легко. Разобраться в техническом анализе проще, чем в фундаментальном, поэтому это лучший выбор для начинающих.

Особенности биржевых графиков

Несколько десятков лет назад трейдерам приходилось рисовать кривые изменения цен на бумаге или доске. Котировки они брали из разных источников:

  • На бирже.
  • В офисах брокеров.
  • По телефону.

У всех способов был большой минус — на сбор и анализ данных уходило много времени. После рисования графика приходилось рассчитывать индикатор или искать фигуры. Пока трейдер проводил технический анализ, публиковались новые цены. С появлением электронных торгов все изменилось:

  • На смену старым способам пришли терминалы, в которые котировки с бирж поступают автоматически.
  • Показания индикаторов выводят алгоритмы.
  • Рыночные цены активов стали меняться быстрее, так как участников на рынке теперь намного больше.
  • Появились роботы, которые берут часть работы трейдера на себя.

Все это сделало процесс более простым, но анализировать и понимать графики на бирже не стало легче. Появилась другая проблема — слишком много информации. В техническом анализе огромное количество инструментов, часто посылающих противоположные сигналы. Это мешает начинающим трейдерам торговать на финансовых рынках.

Полезно знать основы работы с разными типами чартов: как выбирать, понимать и настраивать их.

Как правильно читать графики на бирже

Согласно главному постулату технического анализа, история повторяется, а в цене актива заложено все для аналитики. Благодаря этому у трейдера есть все для работы — чарт с котировками и несколько инструментов. В остальном нужно придерживаться алгоритма, но перед этим стоит разобраться с основными параметрами.

Настройка графика

На финансовых рынках многие участники используют торговые терминалы от компании MetaQuotes. Самый известный — MetaTrader 4 и 5. Версия МТ4 разработана для маржинальной торговли и может использоваться только в трейдинге контрактами на разницу цен. В пятой можно работать с биржевыми инструментами: акциями, облигациями, фондами, фьючерсами, опционами и так далее. MT5 лучше версии для рынка форекс, но основные характеристики у них совпадают.

Для примера использован терминал MT5 без привязки к брокеру.

Определение финансового инструмента

Цена каждого актива ведет себя по-разному — влияют ликвидность, волатильность и страна обращения. Какие инструменты использовать, зависит от трейдера и брокера. На разных рынках торгуют следующими активами:

  • CFD-контракты. Это пари на разницу котировок. При работе с ними человек ничего не покупает и не продает — он ставит деньги на рост или падение стоимости инструмента. В основном базовым активом выступают валютные пары, но это могут быть биржевые товары и индексы, акции и фонды. Такой вид инструментов распространен у форекс-брокеров.
  • Фьючерсы и опционы. Это тоже контракты, но со статусом ценных бумаг. Они торгуются на бирже и предполагают поставку чего-либо по оговоренной цене или расчет на дату экспирации, если с момента покупки изменилась стоимость. У этих инструментов есть срок обращения, по окончанию которого они исчезают, а трейдеру поступает результат. Это любимый инструмент биржевых спекулянтов.
  • Акции. Ценные бумаги, дающие право на долю в компании и часть прибыли. Однако для трейдеров интерес представляет только изменение цены. У многих акций котировка может стоять на месте в течение долгого времени.
  • ETF. Ценные бумаги инвестиционных фондов. Это готовые портфели, содержащие много активов в одной акции. В трейдинге использовать можно, но в основном на среднесрочные позиции в лонг — управляющие стараются составлять их так, чтобы в результате они показывали рост.
  • Облигации. Привязаны к ключевой ставке страны, которая меняется редко. Волатильность долговых бумаг крайне низкая — даже за месяц изменения могут составить не более 1%.
Волатильность TSLA и 10-летних облигаций

Госбонды США против акций Tesla

Чтобы выбрать актив и открыть график в MT5, нужно сделать следующее:

  1. Разместить на рабочем пространстве окно «Обзор рынка» (находится на странице «Вид»).
  2. Найти инструмент и кликнуть по нему правой кнопкой мыши.
  3. В списке нажать «Окно графика».

В большой области справа должен появиться чарт. Название инструмента будет сверху в левом углу.

Где отображается название актива

Выбор инструмента в MT5

Активы обозначаются сокращенно. Например, акция Apple в терминале и биржевой карточке будет обозначаться как APPL, а американский доллар — USD. Торговые пары пишутся как комбинация из двух тикеров (EUR/USD и другие). Коды разных активов образуются по правилам. У валют это 3 буквы, в названии акций их 4, а облигация может включать от 11 символов.

Определение временного интервала

Анализ графика в трейдинге делается c использованием разных таймфреймов — периодов, в которых визуально отображается изменение котировок. В любом торговом терминале есть функция переключения времени — это код.

КодДлительность таймфрейма
MМинуты
HЧасы
DДни
WНедели
MNМесяцы

На рисунке изображен пример — стоимость серебра по отношению к американскому доллару. Выбраны отображение котировки в японских свечах и дневной период. Это значит, что каждый отрезок равен 24 часам и показывает максимум, минимум и цены открытия и закрытия. В MT5 таймфрейм выбирается в верхнем левом углу, сразу под строкой с наборами инструментов и отображается рядом с названием актива.

Как поменять период графика

Изменение таймфрейма в MetaTrader 5

Переключение между периодами необходимо, чтобы увидеть ситуацию на рынке более широко. Например, если на M15 есть сигнал на покупку, то лучше перейти на M30 или H1 и определить, куда идет тренд. Если тенденция смотрит вверх, то это подтверждает вход в длинную позицию. Обратная ситуация ослабляет сигнал.

Удаление неиспользуемых инструментов

В терминале по умолчанию крайне неудобные настройки — слишком пестрое отображение элементов. На черном фоне белая сетка, включен индикатор объемов. Также могут быть открыты ненужные окна и инструменты, которые пользователь не убрал с прошлого раза.

Ниже приведен пример графика с индикаторами и элементами рисования. Для начала следует убрать все лишнее:

  1. Кликнуть правой кнопкой мыши по графику.
  2. Выбрать пункт «Список индикаторов».
  3. Последовательно удалить все лишнее при помощи кнопки.
  4. Сделать это же с пунктом «Список объектов».
  5. В том же окне использовать пункты «Объемы» и «Сетка».
Как избавиться от лишнего

Очистка рабочего места

В итоге останется чистый свечной график с черным фоном.

Вид без индикаторов

Как выглядит «чистый» график

Однако не всем удобно работать с таким фоном и раскраской остальных элементов. В терминале есть возможность менять цветовую схему рабочего пространства. Например, сделать фон белым, бычьи свечи — зелеными, а медвежьи — красными.

Что для этого нужно:

  1. Правой кнопкой мыши вызвать список.
  2. Внизу нажать на «Свойства».
  3. В окне изменить настройки, открывая нужные параметры (как на скриншоте).
  4. Кликнуть на «Ок».
Окно настройки рабочей области

Как поменять цвет фона и свечей

Цвета свечей и остальных элементов можно выбрать какие угодно. Для этого после нажатия на каждый параметр всплывает палитра. Вот что получилось с применением настроек.

Вид после применения пользовательских настроек

Перекрашенный график

Можно сохранить измененный вид и применять в работе:

  1. Вызвать список правой кнопкой мыши.
  2. Навести на пункт «Шаблоны» и выбрать «Сохранить».
Сохранение настроек

Работа с шаблонами

Когда понадобится применить настройки, следует сделать то же самое, но в конце нажать на «Загрузить».

Выбор масштаба

Чтобы разобраться в графиках на бирже, не включая другой таймфрейм, можно использовать масштабирование ценовой области. Увеличивая элементы, легче видеть изменения, происходящие в моменте. Если отдалить график, то трейдер поймет, в каком контексте идет движение.

Включение автопрокрутки и смещения графика

В настройках при запуске терминала есть другие неудобства, кроме лишних инструментов:

  • Невозможно отмотать котировку в прошлое. Пользователь может двигать экран мышью вправо, чтобы анализировать старые цены. Однако при малейшем изменении стоимости график автоматически возвращается в исходное положение.
  • Последняя свеча (активная) упирается в край окна. Это осложняет работу с инструментами рисования (линии тренда, поддержки и сопротивления) и негативно влияет на восприятие.

В первом случае можно отключить функцию, чтобы прокручивать котировку до нужного момента. Во втором используется кнопка, нажатие которой делает отступ от границы окна примерно на 1/5 экрана. Она располагается рядом в верхней области терминала.

Работа с базовыми функциями

Кнопки автопрокрутки и отступа

Виды и особенности чтения графиков

В зависимости от предпочтений трейдера или инвестора можно производить разбор графиков в трейдинге разными способами отображения цен. Их около 10 — большинство считаются экзотическими, так как даже некоторые профессиональные пользователи не работают с ними. Например, «Каги», где котировка отображается в виде спирали, или «Крестики-нолики», похожие на соответствующую игру. Чаще всего для анализа используются 3 типа, на которых стоит остановиться подробнее.

Линейные графики

Самая простая и неинформативная разновидность. Отображается как кривая, соединенная из большого количества прямых. Их используют инвесторы — им меньше всего приходится сталкиваться с техническим анализом, а от чарта нужен только общий тренд.

Как читать

Линейный график — это котировка, разложенная по времени (горизонтально) и цене (вертикально). Он состоит из множества прямых, каждая из которых показывает изменения за единицу времени. Если включен таймфрейм D1, то это 1 день, H1 — час, и так далее.

Самый простой чарт в терминале

Что означают линии

Линии нужны, чтобы быстро оценить ситуацию с активом, посмотреть тренд. Их используют долгосрочные инвесторы и другие участники рынка, применяющие больше фундаментальный анализ, чем технический.

Плюсы и минусы

Из положительных сторон есть следующие:

  • Легко искать фигуры.
  • Быстрое определение тренда.

Главный недостаток линейных отображений — они неинформативны. По ним трудно вычислить точку входа, в какой зоне был пробой уровня или как быстро двигалась рыночная цена.

Барные графики

Их очень любят на американских биржевых рынках. Отдельный элемент называется баром и представляет единицу таймфрейма. В отличие от линейного здесь пользователь визуально видит максимумы и минимумы торгов, а также котировки открытия и закрытия. Бар состоит из вертикальной палки (тело) и торчащих из нее выступов.

Как читать

Столбцы отображают изменение цены за каждую единицу времени, а их границы — максимальная и минимальная котировки актива за период. Из тела выступают 2 отростка — уровни стоимости открытия и закрытия за таймфрейм.

Еще они говорят, куда направлен бар. Левая расположена выше правой по телу — инструмент потерял в цене. Если наоборот — котировка выросла.

Барный график

Схема одного элемента

На рисунке показаны график этого типа, переключение на него и схема растущего бара. Для падающего цена закрытия будет справа от тела, ниже стоимости открытия таймфрейма. С их помощью хорошо определять диапазон колебаний актива внутри периода.

Плюсы и минусы

Бары отображают информацию о событиях, происходящих за таймфрейм. Они рассказывают об активности на рынке, диапазоне цен, волатильности инструмента. Как и на линейном графике, здесь легко понять общий тренд.

Для начинающих это неподходящий способ визуализировать котировку:

  • Трудно быстро определить, в какую сторону закрылся бар.
  • Фигуры технического анализа искать сложнее, чем на линейном графике.

В целом, это хороший инструмент биржевой аналитики.

Графики японских свечей

Строить и работать с графиком на бирже все начинают с них. Свечные паттерны начали рисовать в XVII веке, чтобы отслеживать изменение стоимости риса. Постепенно этот способ перекочевал от японских торговцев продуктами на финансовые рынки.

Теперь это главный тип отображения котировок, который можно увидеть в учебниках, новостях и терминалах трейдеров.

Как читать

Одна свеча представляет собой единицу таймфрейма. Она состоит из вертикального тела. Обычно оно раскрашивается в зависимости от направления: рост цены — зеленое, падение — красное. Однако цвета зависят от предпочтения пользователя. Вверху и внизу располагаются тени — их окончания. Это максимумы и минимумы актива за период. Само тело говорит о ценах открытия и закрытия.

Самый популярный вид

Устройство японских свечей

На скриншоте показаны график данного типа и переключение на него в MT5. Правее изображена схема устройства свечей: зеленая — рост, красная — падение котировки. На чартах можно найти разные формы: маленькое тело и огромные тени, тело без теней и так далее.

По таким признакам некоторые типы свечей получили названия. Например, «Молот», «Утренняя звезда», «Надгробие» — есть целый раздел, посвященный анализу котировок по часто встречающимся формам.

Плюсы и минусы

Свечные биржевые графики популярны не из-за красоты. По ним легко отслеживать и прогнозировать глобальные и микротренды, следить за поведением цены в отдельном отрезке времени, собирать статистику торгов.

Большой недостаток — неопытному трейдеру будет трудно увидеть фигуру технического анализа, так как рисунок будет сбиваться тенями, размерами и цветами тел.

Выводы

В отличие от фундаментального, технический анализ графика в трейдинге — простой способ прогнозирования котировок. Для этого не требуется изучать отчеты компаний, новости и проводить вычисления финансовых коэффициентов. Однако в техническом анализе много инструментов. Начать следует с изучения торгового терминала. Нужно уметь удалять неиспользуемые индикаторы и графические объекты, настраивать рабочее место и применять наборы для аналитики.

Типов отображения цены около 10, но популярны только 3: линейные, барные и свечные графики. Первый больше подходит долгосрочным инвесторам, второй распространен на Западе и сложноват для начинающих, а третий — самый используемый в мире.

Часто задаваемые вопросы

❓ Описанные возможности есть только в MT?
Нет, существует много терминалов. О самых распространенных можно почитать в этой статье на Binium.
📈 Зависит ли котировка от выбранного типа графика и таймфрейма?
Стоимость актива связана с другими факторами. В терминале отображается то, что поступает с бирж и от поставщиков ликвидности. Котровка не меняется из-за настроек платформы.
🕵 Технический анализ точнее фундаментального?
Это 2 типа прогнозирования, которые трудно сравнивать. Применяются разные инструменты, при верном использовании которых оба метода дают хорошие результаты.
🧮 Где научиться работать с графиками?
Обычно лучшие учебные курсы разрабатывают брокеры. Есть отдельные финансовые порталы, книги, фильмы, вебинары.
❎ Где брать индикаторы для терминала?
Основные уже встроены в платформы, но если что-то нужно, можно поискать в интернете. При умении писать скрипты, можно составить алгоритм самому.
Одинцов Матвей
Экономист, кандидат наук. В 2015 году защитил диссертацию, посвященную хеджированию валютных рисков. Специализируется на стратегиях и фундаментальном анализе.
Комментариев пока нет.
Ваш комментарий будет первым.
Чтобы добавить комментарий, пожалуйста, авторизуйтесь