Как открыть брокерский счет для юридических лиц

Брокерский счет для юридических лиц

В странах с развитой биржевой торговлей никого не удивишь тем, что даже небольшие компании имеют счета у фондовых операторов. Для них это дополнительный источник дохода для развития бизнеса. В России интерес населения к инвестициям на организованных торгах только начал расти: пополняется список брокеров, появляются новые продукты, расширяется информационное поле. Но сведений о том, как открыть брокерский счет для юридических лиц и для чего он нужен, мало.

Компания, работающая на бирже от своего имени в РФ, — редкое явление, если это не фонд, страховая или другой институциональный инвестор. Представители крупного и среднего бизнеса ограничиваются финансовыми источниками, ради которых были созданы. Директора, менеджеры и владельцы имеют инвестиционный доход, но делают это на собственные деньги как частные лица.

Профучастники предлагают посреднические услуги для розничных инвесторов и компаний. Российский бизнес не привык к тому, что кроме основной деятельности можно зарабатывать на долевом инвестировании, диверсифицировать риски биржевыми и внебиржевыми инструментами и проводить выгодные валютные операции.

Возможности брокерского счета для юридического лица

Генерирование прибыли и развитие — цели любой компании. В процессе работы приходится взаимодействовать со структурами, без услуг которых обойтись нельзя: банки, госорганы, консалтинговые организации. Все понимают, что сотрудничество обязательно и полезно.

Брокерские счета для компаний сильно недооценены российскими бизнесменами. Услуги биржевых посредников помогают оптимизировать расходы, хеджировать риски с помощью срочных инструментов. Кроме этого, инвестиционная деятельность приносит дополнительную прибыль.

Сокращение расходов при конвертации валюты

Что приходит на ум, когда нужны другие денежные знаки? Пункты обмена в банке. Финансовые организации продают и покупают доллары, рубли евро и другие валюты, добавляя к стоимости разницу — на этом они зарабатывают. Хорошо, если нужно $100. Потеря при обмене будет не сильно заметна.

Однако компании иногда проводят операции на сотни тысяч и даже миллионы долларов. При этом они используют банк, в котором открыт расчетный счет. Возможно, организации получают при обмене скидку, но все равно теряют значительные суммы.

Такая статья расходов быстро оптимизируется при брокерском обслуживании. Конечная точка приобретения денег банками — валютная секция Московской биржи. Курс конвертации на ней намного ниже. Например, 22 ноября 2021 года купить $1 на MOEX можно было за 73,50 руб., продать — по 73,51 руб. В этот же день Сбер покупал валюту у населения по 71,90 руб., а продавал за 74,88 руб. Спред в банке составлял 4 руб., а на бирже — 0,01 руб. Даже несмотря на комиссию, которую возьмет брокер, обмен будет выгоднее, чем привычным способом.

Вот наглядный расчет, который покажет, как компания сэкономит на одной сделке по конвертации. Ниже приведено сравнение цен USD/RUB (на ноябрь 2021 года) в пункте обмена и на бирже при покупке на ₽1 млн.

СпособБрокерский счетБанк
Курс (приобретение)73,85руб.75,30руб.
Итог$13 540,96$13 280,21
Разница
$260,75

В таблице взяты котировки, актуальные на 22 ноября 2021. При конвертации в доллары на одинаковую сумму выгоднее использовать аккаунт для инвестиций (на $260). Даже с учетом того, что брокер для корпоративных клиентов снимет комиссию помимо биржевой (в среднем 400 руб. за объем данной операции), разница очевидна.

Сравнение котировок 

Покупка валюты в приложении для инвестиций и в онлайн-банке

Получение процента с помощью сделок СВОП

Для компаний, которые привыкли держать свободные средства на депозитах, есть похожий биржевой инструмент. Он предполагает двухэтапные соглашения — стороны заключают конверсионные контракты на заранее оговоренных условиях. Например, инвестор продает актив, а позже выкупает. Операции не имеют стандарта — спецификации строятся на договоренностях сторон. Такой инструмент называют своп-контрактом.

Это вроде аренды актива — один передает другому ценные бумаги или валюту, получая взамен проценты. Минус в том, что размер дохода по свопам не отличается от вкладов, хотя они чувствительнее к изменению ставки Банка России.

Хеджирование валютных рисков

Дело, связанное с деньгами, скрывает определенную опасность. Падение ликвидности, ослабление рубля, пандемия и многие другие факторы могут затормозить получение прибыли компании. Этого избежать нельзя, а вот ограничить (хеджировать) риски — легко при помощи биржевых инструментов.

Смысл страхующих сделок вот в чем: в случае негативного развития событий последствия будут минимальные или даже удастся выйти из ситуации с доходом. Хедж, как любая страховка, стоит денег. По сравнению с тем, от чего он может спасти — это мизерная сумма.

На Московской бирже есть секция, где торгуются срочные инструменты — фьючерсные и опционные контракты. Их используют для заключения ограничивающих сделок. Популярная схема — продажа фьючерса на валюту с одновременной покупкой базового актива.

Пример. Инвестору нужно $1 млн за рубли. Но он переживает, что пока будет заниматься бизнесом, американский доллар упадет. Спасет покупка пут-опциона. В случае укрепления рубля в конце срока дериватива участник сделки продаст доллары по зафиксированной цене. Если этого не произойдет, то убыток будет не больше премии по контракту, что перекрывается ростом цены американского доллара.

Кроме биржевых способов хеджирования есть внебиржевые: форвардные и своп-контракты.

Чем можно страховать риски

Способы хеджирования

Инвестирование и получение дополнительного дохода

Главный козырь компаний, работающих с ценными бумагами, помимо основного занятия — еще один денежный поток. Инвестиции в фондовые активы — простой способ размещения временно свободных средств

Постоянная капитализация прибыли от работы на брокерском счете играет роль денежного «парашюта». Например, поставщики резко подняли цены на сырье, подводят постоянные партнеры или падает спрос на товар и услуги. С биржевыми активами будет время на поиск решения или переквалификацию.

Какой из методов использования фондового рынка подошел бы для вашей компании?

Загрузка ... Загрузка ...

При наличии хороших управляющих бизнес может собрать доходный портфель из акций, по которым постоянно выплачивают дивиденды, и диверсифицировать его облигациями организаций с высоким рейтингом. Тогда, кроме прибыли от роста ценных бумаг, будут дополнительные поступления, которые не требуют затрат.

Ограничения при открытии брокерских счетов для юрлиц

Первое, с чем столкнется представитель компании, которому поручено зарегистрироваться у фондового оператора — обязательное посещение отделения. Приехать придется не один раз, подготовив многочисленные копии документов с предоставлением оригиналов.

Для компаний, которые собираются инвестировать деньги клиентов, необходимо наличие лицензии профессионального участника рынка ценных бумаг. Если это собственные средства, такой документ не требуется.

Частные инвесторы уже привыкли к тому, что всю работу по отчетности в ФНС и уплате сборов брокер берет на себя. В РФ он является налоговым агентом и обязан удерживать у клиентов фискальные выплаты. Брокерское обслуживание юридических лиц не предусматривает такую услугу. Все придется делать силами бухгалтерии. Отчисления в ФНС рассчитываются и оплачиваются согласно системе налогообложения, которая действует для данной организации.

У частных клиентов есть такие приятные бонусы, как льгота долгосрочного владения и вычеты на индивидуальный инвестиционный счет. По ним можно избавиться от НДФЛ или вернуть уплаченные суммы. Бизнес лишен привилегии получать такие послабления от налоговой.

Алгоритм заключения договора обслуживания

Чтобы частному инвестору открыть брокерский счет, нужно иметь паспорт, ИНН (или СНИЛС) и документ, подтверждающий адрес. Необязательно быть резидентом РФ. Регистрация происходит дистанционно, и начинать можно в течение часа. С юридическими лицами все сложнее. У брокеров процедура отличается по скорости и набору документов, но основные шаги похожи. Вот что предстоит компании, если она решила заключить договор брокерского обслуживания:

  1. Сбор и подготовка. Минимальный список, который потребует брокер, состоит примерно из 10 позиций: устав, выписка из реестра ЕГРЮЛ, паспорт представителя и бенефициарного владельца и другое. Документы нужно скопировать, заверить и отправить на проверку брокеру. Кроме стандартного набора, могут потребоваться дополнительные бумаги. Это не желание посредника, а требование Банка России — компания должна быть проверена максимально тщательно.
  2. Изучение клиента, формирование договоров. Фондовый оператор мониторит пакет предоставленных документов и создает свои для подписания. Сюда входят договоры (брокерский, депозитарный, на ЭП), регламенты, анкеты.
  3. Печати подписи, предоставление оригиналов. До этого момента все происходило дистанционно. Теперь представитель компании должен встретиться с сотрудниками брокера для предоставления оригиналов. Можно воспользоваться курьерской доставкой для передачи бумаг, но лучше не рисковать и отправить ответственное лицо в офис к посреднику.
  4. Регистрация. Когда бюрократические процедуры соблюдены, фондовый оператор открывает корпоративному клиенту счет, который вносят в реестр на бирже. При этом допуск будет только к тем секциям, которые указаны в договоре.
  5. Начало работы. Когда брокер уведомит представителя организации о том, что все готово, можно приступать к выходу на рынок: пополнять счет, устанавливать терминал и подключаться к торговой системе, реализовывать стратегию.
Первый шаг регистрации счета для компании

Получение консультации по брокерскому обслуживанию для юрлиц

Лучшие брокерские компании для корпоративных клиентов

Выбор посредника, через которого будут проходить ордера, лежит на плечах организации. Реестр всех, кто имеет право заниматься брокерской деятельностью, есть на сайте ЦБ РФ, но лучше зайти на ресурс Московской или Санкт-Петербургской биржи и открыть рейтинг. В нем представлены официальные данные, так что следует обратить внимание на фондовых операторов из биржевых реестров.

Надежные компании работают под известными брендами, имеют высокие суточные обороты и привлекательные тарифные планы. Но главный критерий — у них есть необходимые лицензии для оказания услуг на рынке ценных бумаг. Не все брокеры работают с юридическими лицами. Например, Тинькофф, который почти по всем номинациям попадает в топ-5, работает только с частными инвесторами.

Юрлицо открыть брокерский счет может у любого из брокеров, которые поддерживают такую услугу. Инвестиции должны приносить в бизнес дополнительные доходы, а не стать еще одним убыточным пунктом, так что лучше выбирать надежных профучастников.

Выводы

Среди российских компаний институт инвестиций на 2021 год не особо популярен. Малый и средний бизнес думает, как выжить на фоне локдаунов и увеличивающегося налогового бремени. Но услуга постепенно начинает находить свою аудиторию. Это видно по тому, как брокеры вводят счета для юридических лиц — все больше посредников предоставляют такую услугу.

Это хорошая тенденция, так как она поможет оптимизировать расходы по конвертации валют, даст новые денежные потоки и сформирует подушку безопасности на случай кризисных ситуаций.

Часто задаваемые вопросы

⏳ Сколько по времени открывают корпоративный счет?
От начала проверки до регистрации счета проходит около 5 рабочих дней, если все сделать правильно.
❗ Может ли юрлицо использовать ИИС?
Нет, эта разновидность учетных записей только для розничных инвесторов.
💸 Какую комиссию за сделки взимают с организации?
Она ниже или равна той, которая предусмотрена базовыми тарифами.
✅ Обязательно ли компания должна иметь статус квалифицированного инвестора?
Нет, но в этом случае набор инструментов ограничен законодательством. Для получения сертификата ФСФР предусмотрены более строгие требования, чем для отдельных граждан.
👀 Может ли юрлицо использовать деньги клиентов в торговых операциях?
Только если это указано в договоре, при наличии лицензии на деятельность по управлению ценными бумагами.
Одинцов Матвей
Экономист, кандидат наук. В 2015 году защитил диссертацию, посвященную хеджированию валютных рисков. Специализируется на стратегиях и фундаментальном анализе.
Комментариев пока нет.
Ваш комментарий будет первым.
Чтобы добавить комментарий, пожалуйста, авторизуйтесь